Life Time emite bonos por 500 millones de dólares para refinanciar su deuda

Life Time busca pulmón financiero. La cadena estadounidense de gimnasios de alta gama ha emitido bonos por hasta 500 millones de dólares, aumentando en unos cien millones de dólares su oferta inicial, según ha confirmado en un comunicado. El objetivo pasa por refinanciar su deuda actual.

De hecho, Life Time ha confirmado que con la cantidad recaudada espera “utilizar los ingresos netos de la refinanciación y el efectivo de su balance para financiar la satisfacción y liquidación de los bonos senior garantizados al 5,75% con vencimiento en 2026 y los bonos senior al 8% con vencimiento en 2026, así como para pagar las comisiones y los gastos relacionados”.

La compañía pretende modificar su contrato de crédito existente para incurrir en nuevos préstamos a plazo con vencimiento en 2031 con un total de hasta mil millones de dólares, así como “modificar ciertas otras disposiciones de su contrato de crédito existente”, explica en el escrito.

Erik Weaver, vicepresidente ejecutivo y director financiero de Life Fitness, ha asegurado que “el precio y las condiciones reflejan la solidez de nuestro perfil crediticio” y ha añadido que “con este objetivo cumplido, esperamos aprovechar las oportunidades y el crecimiento que tenemos por delante”.

Life Time cerró los seis primeros meses del ejercicio 2024 disparando un 17,9% sus ingresos

Life Fitness cerró los seis primeros meses del ejercicio 2024 disparando un 17,9% sus ingresos, hasta 1.264,5 millones de dólares. Sólo en el segundo trimestre del año, la compañía ha registrado un volumen de negocio de más de 660 millones de dólares, aumentando en casi un 19% la facturación alcanzada en el mismo periodo del año anterior.

El incremento en su volumen de negocio se tradujo en su resultado bruto de explotación (ebitda) ajustado, que aumentó un 27,6% respecto al primer trimestre de este año, alcanzando 173,5 millones de dólares.

En octubre de 2021, la cadena volvió a cotizar en el parqué, después de haber cotizado en la bolsa de Nueva York entre 2004 y 2015. En 2015, Life Time Fitness dejó de cotizar en bolsa y pasó a estar controlada por los fondos de inversión Leonard Green&Partners y TPG, que compraron la compañía en una operación valorada en más de 4.000 millones de dólares. Pese a la adquisición, la empresa siguió estando dirigida por su fundador, Bahram Akradi.

La firma, fundada en Minnesota en 1992, se encuentra a caballo entre ofrecer el servicio de entrenamiento integral y personalizado que caracteriza a los estudios boutique y hacerlo en unas instalaciones que se identifican con las de un club social.